Volatilidade - o que é? Volatilidade da opção

2024 Autor: Henry Conors | [email protected]. Última modificação: 2024-02-12 12:03

Tornar-se um trader de sucesso não é fácil e, portanto, é necessário mais de um ano de experiência para obter uma renda estável da especulação cambial. O desenvolvimento dos mercados financeiros é uma introdução à macroeconomia, o estudo da análise técnica e o trabalho sobre si mesmo. No entanto, o mais importante é criar uma estratégia de negociação que não funcione 100% se o trader não souber analisar e usar a volatilidade.

O que é volatilidade

Quando você domina a negociação, você procura respostas para muitas perguntas, entre as quais sempre há uma básica: "O que é volatilidade?" Ele determina o número de pontos que o preço passou em um determinado tempo. Por exemplo, durante o dia, a cotação do EUR/USD pode subir ou cair de 80 a 100 pontos - esse é o tamanho de sua volatilidade. Estando no mercado, você não deve se surpreender com tais movimentos: uma mudança neste par de moedas em 140 pontos é uma mudança no preço do euro em relação ao dólar em apenas 1%.

A faixa de flutuação do instrumento financeiro analisado é a volatilidade, cuja definição é importante para uma negociação bem-sucedida. Se este indicador for alto, o trader deveentender que a probabilidade de obter lucro aumenta de acordo com o risco. A situação inversa é quando há um plano no gráfico e a volatilidade é de apenas 5 a 15 pontos. Em tais condições, é confortável para os cambistas trabalharem. Com volatilidade média e alta, é conveniente traçar linhas de tendência e fazer previsões para a movimentação de preços de instrumentos financeiros.

O que afeta a volatilidade

A volatilidade do preço muda por vários motivos:

Atividade dos participantes do mercado. As oscilações bruscas de preços ocorrem quando compradores e vendedores brigam por um acordo. Assim, uma tendência de alta ou uma tendência de baixa é formada, dependendo de quem vence essa luta.
Saída de estatísticas macroeconômicas. O calendário econômico contém os eventos econômicos mais importantes de todos os países desenvolvidos: a divulgação de dados sobre produção, mercado de trabalho, mudanças na taxa de juros. A diferença entre os números reais e previstos causa uma reação violenta dos traders, o que justifica a crescente volatilidade.
Sessão de negociação. A maioria das transações é concluída pela manhã, quando a Bolsa de Valores de Londres está aberta - nesse período, observa-se a volatilidade máxima da maioria dos instrumentos financeiros. Durante o pregão americano, os traders ficam menos ativos se não houver notícias macroeconômicas. Durante as sessões da Ásia e do Pacífico, a volatilidade aumenta em pares de moedas em que o iene japonês, dólares australianos e neozelandeses estão presentes.
O estado geral da economia. Todos os paísescooperar uns com os outros, o que leva à sua influência uns sobre os outros. Por exemplo, ao investir no dólar australiano, é preciso considerar que ele é muito suscetível a mudanças negativas na economia chinesa, já que esses dois países são parceiros próximos. Uma seca pode levar a uma queda do dólar neozelandês, já que a economia deste estado é baseada na venda de produtos agrícolas. Assim, a volatilidade da moeda é determinada por métodos fundamentais que abrangem tudo: os resultados de negociações entre chefes de estado, atas de reuniões de bancos centrais, uma crise em qualquer setor, desastres naturais e muito mais.

Características de Volatilidade

Para construir uma estratégia de negociação bem-sucedida, vale a pena entender o conceito de "volatilidade" em detalhes. O que é, que características tem. Primeiro, é caracterizada pela constância - na maioria das vezes, a volatilidade não muda por um longo período, até que ocorra um evento econômico realmente significativo. Assim, analisando o calendário de estatísticas de saída, podemos supor que as flutuações de preço do par EUR/USD não mudarão seu alcance até o lançamento das folhas de pagamento não agrícolas.

Em segundo lugar, a volatilidade é cíclica - flutuações acentuadas são substituídas por pequenas mudanças de preços, após o que novamente há s altos acentuados devido a certos fatores fundamentais. Em terceiro lugar, a volatilidade de uma opção ou de um par de moedas tende frequentemente para a média. Por exemplo, se for típico para o par USD/JPY passar de 80pontos, ele retornará a esse valor toda vez que atingir novos extremos.

Valor de volatilidade

Compreendendo a volatilidade - o que e como usá-la em sua negociação, um trader pode aumentar suas chances de obter lucro, pois será mais cuidadoso na escolha do ponto de entrada no mercado. A volatilidade ajuda a calcular o nível de risco da transação planejada, pois é necessário ver os limites aproximados do movimento atual do preço. Isso dá uma compreensão clara de onde a ordem de proteção deve estar e onde a posição será fechada com lucro.

Um trader deve estar ciente de que os instrumentos financeiros mais voláteis oferecem mais oportunidades de ganho, no entanto, os riscos em tais transações também aumentam significativamente. É melhor que os iniciantes escolham pares de moedas “calmos” para aprender a analisar mudanças de volatilidade, filtrar ruídos de mercado e sinais falsos, após o que eles já podem tornar suas táticas de negociação mais agressivas.

Como calcular a volatilidade você mesmo

O cálculo da volatilidade é muito simples, vejamos um exemplo. Um trader intradiário precisa saber quantos pips o preço pode se mover em uma hora e um dia. Para isso, ele precisa analisar o histórico do comportamento do instrumento financeiro em questão. Para simplificar o procedimento, ele abre o gráfico semanal e calcula a diferença entre os valores High e Low da última vela fechada. Ele precisa dividir esse valor por 5 para determinar o número de pontos que o preço superou em um dia. Para encontrar a volatilidade horária, o valor é dividido por 120 (524).

Se um trader observar essa estatística, em breve ele poderá ver alguma regularidade nas mudanças de volatilidade, determinar a faixa média padrão de movimento de preços para o instrumento financeiro utilizado, o que facilitará muito seu trabalho e ajudará a melhorar sua negociação estratégia.

Indicadores de volatilidade

Os indicadores para determinar a força da volatilidade são padrão e estão disponíveis no terminal de negociação. A opção mais simples são as médias móveis exponenciais. Quanto mais distante a linha estiver das velas, mais forte será a volatilidade desse par de moedas. As médias móveis competem com as Bandas de Bollinger. Este indicador de volatilidade consiste em várias linhas que convergem quando o indicador está baixo e divergem quando a faixa de flutuações de preços aumenta.

A terceira opção para calcular a volatilidade é o ATR, que utiliza a diferença de preços (máxima e mínima atuais) para construir sua imagem. Quanto maior esse número, maior a volatilidade. O gráfico ATR não ilustra uma tendência, mas um aumento ou diminuição na taxa de variação de preço. Cada um desses indicadores pode ser customizado de acordo com suas necessidades, para que os dados analisados sejam os mais precisos.

Usando volatilidade

Para lucrar com os mercados financeiros, é importante usar as mudanças de volatilidade com sabedoria. O seu aumento aumenta não só o potenciallucro, mas também risco. É melhor que os iniciantes escolham pares de moedas cujos gráficos não ilustrem s altos acentuados que claramente tiram os comerciantes inexperientes do mercado. Para usar a volatilidade corretamente, você precisa saber o seguinte:

Se houver um flat no gráfico e a faixa de flutuações de preços permanecer in alterada por um longo tempo, devemos esperar que a volatilidade aumente acentuadamente em breve. Revise cuidadosamente o calendário econômico para fazer pedidos pendentes em tempo hábil.
O sistema de negociação deve levar em consideração as mudanças no comportamento do instrumento financeiro - "Stop loss" deve ser colocado fora da zona de ruído e levando em consideração o possível aumento da volatilidade - isso eliminará a probabilidade de você simplesmente ser "nocauteado" do mercado. Por exemplo, ao negociar EUR contra USD, escolha cuidadosamente o nível em que uma ordem de proteção será colocada - na faixa de 80 pontos. Se o preço durante a sessão de Londres ou americana subir ou descer um determinado número de pontos, nesse dia não vale mais a pena abrir uma posição. Lembre-se também que o lucro potencial deve ser pelo menos 2 vezes as perdas.
Quando a volatilidade for alta, reduza o volume de transações abertas - não arrisque seu capital de forma exagerada.

Ao ajustar sua estratégia de negociação com base nas informações recebidas, você poderá eliminar a maioria dos sinais falsos e encontrar pontos de entrada realmente bons no mercado. Fazendo a pergunta: "Volatilidade - o que é isso?", vocênão deve se contentar com uma mera definição do termo. A capacidade de analisá-lo e aplicá-lo em sua negociação é a chave para aumentar a receita de trabalhar nos mercados financeiros.